Bài viết

Quỹ cân bằng là gì? Ưu, nhược điểm khi đầu tư vào quỹ cân bằng

26/07/2023

3 phút đọc

Lời khuyên Sống Khỏe Tài Chính

Quỹ cân bằng là một loại quỹ đầu tư được ngày càng nhiều công ty quản lý quỹ giới thiệu tới nhà đầu tư Việt Nam. Với những đặc tính phù hợp, quỹ cân bằng trở thành một sự lựa chọn hấp dẫn cho nhà đầu tư. Hãy tìm hiểu quỹ cân bằng là gì và những ưu điểm, nhược điểm của quỹ cân bằng ở bài viết dưới đây.

Quỹ cân bằng là gì?

Quỹ cân bằng là một khái niệm trong lĩnh vực tài chính và đầu tư. Đây là một loại quỹ được hình thành từ việc đầu tư vào một loạt các tài sản khác nhau nhằm tạo ra một sự cân bằng giữa rủi ro và lợi nhuận. Mục tiêu của quỹ cân bằng là giảm thiểu rủi ro bằng cách phân chia đầu tư vào nhiều loại tài sản có tính chất khác nhau.

Thông thường, quỹ cân bằng bao gồm cổ phiếu và trái phiếu [1]. Đây là một hình thức đầu tư tập trung vào việc phân bổ tài sản cố định giữa cổ phiếu và trái phiếu, ví dụ như 60% cổ phiếu và 40% trái phiếu.

Quỹ cân bằng thường được sử dụng bởi các nhà đầu tư muốn đạt được lợi nhuận hợp lý trong khi giảm thiểu rủi ro. Bằng cách phân chia đầu tư vào nhiều loại tài sản, nhà đầu tư có thể hưởng lợi từ sự tăng trưởng của một loại tài sản trong khi đồng thời giảm thiểu tác động tiêu cực từ sự suy giảm của tài sản khác. Tuy nhiên, hiệu quả của quỹ cân bằng có thể thay đổi tùy thuộc vào tình hình thị trường và sự lựa chọn các loại tài sản cụ thể.

Ưu, nhược điểm của quỹ cân bằng

Ưu điểm của quỹ cân bằng

- Giảm thiểu rủi ro: Phân bổ đầu tư vào nhiều loại tài sản khác nhau giúp giảm thiểu rủi ro. Khi một loại tài sản giảm giá, các loại tài sản khác có thể bù đắp hoặc giảm thiểu tác động tiêu cực lên tổng giá trị quỹ.

- Bảo vệ khỏi biến động thị trường: Quỹ cân bằng có thể giúp bảo vệ nhà đầu tư khỏi biến động mạnh của thị trường tài chính. Việc đầu tư vào nhiều lĩnh vực và ngành công nghiệp khác nhau giúp tăng tính đa dạng của quỹ, giảm thiểu tác động của sự biến động thị trường đối với lợi nhuận của quỹ.

- Ổn định lợi nhuận: Với sự phân bổ đầu tư hợp lý, quỹ cân bằng có thể cung cấp lợi nhuận ổn định hơn so với việc đầu tư vào một loại tài sản duy nhất. Khi một loại tài sản không phát triển tốt, những loại tài sản khác có thể đạt được hiệu suất tốt hơn, giúp duy trì lợi nhuận ổn định.

Hạn chế của quỹ cân bằng

Quỹ cân bằng cũng có một số hạn chế dưới đây:

- Hạn chế về tăng trưởng vốn: Quỹ cân bằng có xu hướng tập trung vào cân bằng giữa thu nhập ổn định và tăng trưởng vốn. Điều này có nghĩa là quỹ có thể không đạt được mức tăng trưởng cao như các quỹ tập trung hoàn toàn vào tăng trưởng. Điều này có thể hạn chế tiềm năng tăng trưởng của vốn đầu tư.

- Hạn chế về kiểm soát: Nhà đầu tư có hạn chế trong việc quản lý và điều khiển việc đầu tư trong quỹ cân bằng. Quyết định về việc chọn lựa các quỹ cụ thể hoặc phân bổ số tiền vào một cổ phiếu cụ thể nằm hoàn toàn trong tay nhà quản lý quỹ.

- Rủi ro tiềm ẩn: Mặc dù quỹ cân bằng thường có mức rủi ro thấp hơn so với đầu tư vào cổ phiếu, nhưng vẫn không hoàn toàn miễn rủi ro do sự hiện diện của thành phần cổ phiếu. Điều này đặc biệt đúng khi một phần lớn tài sản của quỹ được phân bổ vào cổ phiếu.

- Hạn chế về lợi nhuận: Với những nhà đầu tư lớn và có kinh nghiệm, lợi nhuận mà quỹ cân bằng mang lại có thể không hấp dẫn, vì đầu tư vào quỹ này có thể làm lỡ mất tiềm năng tăng trưởng đầy đủ của thị trường cổ phiếu trong giai đoạn tăng giá.

Có nên đầu tư vào quỹ cân bằng không?

Quyết định đầu tư vào quỹ cân bằng hay không phụ thuộc vào mục tiêu tài chính cá nhân, khả năng chịu rủi ro và hiểu biết về thị trường tài chính. Dưới đây là một số yếu tố cần xem xét khi đánh giá việc đầu tư vào quỹ cân bằng:

- Mục tiêu đầu tư: Nếu mục tiêu của bạn là tăng trưởng tài sản và bạn có thể chấp nhận mức rủi ro cao hơn, có thể nên xem xét đầu tư vào các quỹ tập trung vào một loại tài sản nhất định. Tuy nhiên, nếu mục tiêu của bạn là bảo vệ vốn và giảm thiểu rủi ro, quỹ cân bằng có thể là một lựa chọn phù hợp.

- Tính đa dạng: Đầu tư vào quỹ cân bằng giúp bạn có sự đa dạng hóa đầu tư vào nhiều loại tài sản khác nhau. Điều này giúp giảm thiểu tác động tiêu cực từ sự biến động của một loại tài sản duy nhất và tăng khả năng ứng phó với thị trường khó đoán.

- Thời gian: Đầu tư vào quỹ cân bằng yêu cầu sự kiên nhẫn và thời gian đầu tư dài hạn. Việc phân bổ tài sản và điều chỉnh trong quỹ cân bằng có thể mất thời gian và hiệu quả của nó có thể không được thể hiện ngay lập tức. Do đó, nếu bạn có mục tiêu đầu tư ngắn hạn, quỹ cân bằng có thể không phù hợp.

- Kiến thức và kinh nghiệm: Đầu tư vào quỹ cân bằng đòi hỏi bạn có hiểu biết và kiến thức cơ bản về các loại tài sản và thị trường tài chính. Nếu bạn không có đủ kiến thức và thời gian để nghiên cứu và quản lý quỹ cân bằng, bạn có thể cân nhắc sử dụng dịch vụ quản lý quỹ chuyên nghiệp.

Cuối cùng, trước khi đầu tư vào quỹ cân bằng, luôn lưu ý tham khảo ý kiến của chuyên gia tài chính hoặc tư vấn đầu tư để đảm bảo rằng quyết định của bạn

Quỹ cân bằng tại AIA Việt Nam

Quỹ cân bằng AIA là một quỹ đầu tư với mục tiêu cân bằng giữa thu nhập ổn định và sự tăng trưởng vốn trung và dài hạn. Quỹ này phân bổ đầu tư vào các lĩnh vực sau:

- Cổ phiếu niêm yết trên Sở Giao dịch Chứng khoán TP Hồ Chí Minh và Sở Giao dịch Chứng khoán Hà Nội (tỷ lệ từ 35% - 65%): Quỹ đầu tư một phần vào cổ phiếu niêm yết trên thị trường chứng khoán Việt Nam, nhằm tận dụng tiềm năng tăng trưởng của các công ty niêm yết và thị trường chứng khoán.

- Trái phiếu Chính phủ, Trái phiếu Chính phủ bảo lãnh, Trái phiếu Chính quyền địa phương, Trái phiếu Doanh nghiệp, Chứng chỉ tiền gửi và tiền gửi tại các tổ chức tín dụng (tỷ lệ từ 35% - 65%): Quỹ đầu tư một phần vào các loại trái phiếu và chứng chỉ tiền gửi để đảm bảo thu nhập ổn định và giảm thiểu rủi ro.

Mức rủi ro đầu tư của quỹ AIA được đánh giá là trung bình, điều này được hiểu là quỹ có thể chịu một mức độ rủi ro hợp lý trong quá trình đầu tư để đạt được mục tiêu cân bằng giữa thu nhập ổn định và tăng trưởng vốn.

Như vậy, quỹ cân bằng AIA là một lựa chọn đầu tư hợp lý với mục tiêu cân bằng giữa thu nhập ổn định và tăng trưởng vốn. Quỹ này đầu tư vào cổ phiếu niêm yết và các loại trái phiếu để đảm bảo đa dạng hóa và giảm thiểu rủi ro. Mức rủi ro của quỹ trung bình, phù hợp với nhà đầu tư quan tâm đến bảo vệ vốn và tiềm năng tăng trưởng.

Hiện nay AIA có công bố báo cáo hoạt động của quỹ cân bằng liên tục trong các tháng. Bạn có thể truy cập vào website của AIA để đánh giá tình hình trước khi quyết định đầu tư. Chúc các nhà đầu tư có những sự lựa chọn tốt nhất nhé!

_{Tài liệu tham khảo:}

_{[1] Jame Chen, Balanced Fund: Definition, Investment Mix, Examples, 2022}